曾經(jīng)火熱的網(wǎng)絡互助平臺,正在經(jīng)歷集體退潮。近日,悟空互助宣布將于4月30日關(guān)停,而在此前,百度、美團、水滴、輕松等互助平臺已相繼宣布關(guān)停。截止目前,三大網(wǎng)絡互助平臺僅相互寶仍在運營中。
在分析人士看來,參與人數(shù)增長乏力,盈利模式難以持續(xù)穩(wěn)定,以及面臨納入監(jiān)管的合規(guī)風險,是網(wǎng)絡互助平臺相繼關(guān)停主要原因。在此情況下,傳統(tǒng)險企的健康險下沉市場空間有望得到進一步釋放。
多家網(wǎng)絡互助平臺關(guān)停
“0元加入,先享保障”“救助一人不超過1毛錢”“初次確證即可申請最高30萬元互助金”……近年來,隨著水滴互助、輕松互助、相互寶等平臺的入場,網(wǎng)絡互助模式引發(fā)廣泛關(guān)注、用戶迅速增長。以相互寶為例,2020年9月分攤用戶人數(shù)達到1.06億。
不過,隨著參與人數(shù)增長乏力、分攤壓力上升,曾經(jīng)的“香餑餑”也逐漸成為“昨日黃花”。今年以來,已有4家網(wǎng)絡互助平臺相繼宣布關(guān)停,包括美團互助、輕松互助、水滴互助、悟空互助。而此前,去年9月,運營不滿1年的百度燈火互助已宣布關(guān)停。
與保險產(chǎn)品根據(jù)疾病發(fā)生率定價、需先行支付固定保費不同,網(wǎng)絡互助平臺根據(jù)實際發(fā)生賠付案例的情況進行費用分攤。金融投資報記者注意到,今年以來,多個網(wǎng)絡互助平臺參與人數(shù)出現(xiàn)連續(xù)下滑,人均分攤額居高不下。以相互寶為例,截止4月7日,相互寶參與分攤?cè)藬?shù)9265.62萬人,較2021年1月第一期10100.76萬人減少超800萬人。
“加入相互寶已經(jīng)兩年多了,分攤金額確實上升很明顯。”成都市民劉女士向金融投資報記者表示,2020年其相互寶分攤費用為90.56元,較2019年38.98元增加了一倍多。而僅2021年一季度,分攤費用已達34.32元,預計全年費用還會增加。
“由于前端審核寬松,網(wǎng)絡互助平臺吸引了大量的非健康體,隨著分攤金額的快速上漲,健康用戶很可能退出互助平臺,最終形成了逆選擇的循環(huán)。” 天風證券分析師夏昌盛指出。
盈利模式難以持續(xù)穩(wěn)定,亦令網(wǎng)絡互助出現(xiàn)展業(yè)危機。夏昌盛認為,網(wǎng)絡互助所產(chǎn)生的“劣幣驅(qū)逐良幣”問題,將主要從兩個方面影響平臺的經(jīng)營狀況。其中,一是參與人群大幅下降與賠付案件數(shù)量上升將引起償付能力不足,進而影響平臺的持續(xù)經(jīng)營;二是平臺參與人數(shù)下降,極大地增加了從自有互助平臺向保險業(yè)務的引流難度,盈利模式將難以為繼。
與此同時,預計強化持牌經(jīng)營被認為是網(wǎng)絡互助平臺相繼關(guān)停的另一個原因。
“最近一段時期野蠻生長的網(wǎng)絡互助平臺,本質(zhì)上具有商業(yè)保險的特征,但目前沒有明確的監(jiān)管主體和監(jiān)管標準,處于無人監(jiān)管的尷尬境地。”去年9月,銀保監(jiān)會發(fā)布《非法商業(yè)保險活動分析及對策建議研究》指出,對此,要“把網(wǎng)絡互助平臺納入監(jiān)管,盡快研究準入標準,實現(xiàn)持牌經(jīng)營和合法經(jīng)營。”
在分析人士看來,這或是網(wǎng)絡互助將被納入監(jiān)管的信號。
健康險市場迎利好
另一方面,隨著多家頭部網(wǎng)絡互助平臺的關(guān)停,傳統(tǒng)險企的健康險業(yè)務格局亦迎來變化。
“網(wǎng)絡用戶下沉明顯、客戶商業(yè)險購買意愿較強,隨著頭部網(wǎng)絡互助平臺的相繼關(guān)停,疊加新重疾產(chǎn)品上線、多次給付和產(chǎn)品+服務等特征,預計將為傳統(tǒng)險企的健康險下沉市場進一步釋放空間。”平安證券研報指出。
事實上,在關(guān)停互助業(yè)務后,部分網(wǎng)絡互助平臺也選擇通過保險升級保障。以水滴互助為例,根據(jù)公告,在征得同意后,其將為互助保障中的會員投保一年期,最高保額 50 萬元的健康險 (水滴健康保),保費由平臺承擔。
除健康保險外,是否還有其他產(chǎn)品可補位消費者需求?對于劉女士而言,“愈來愈貴”的相互寶可謂雞肋,但令其進退兩難的原因在于,因為在相互寶存續(xù)期間罹患高血壓,不符合健康告知,這也讓多數(shù)互聯(lián)網(wǎng)健康險產(chǎn)品對其關(guān)閉了大門,同時或面臨保費增加。
對此,作為普惠型補充醫(yī)療保險產(chǎn)品,“惠民保”亦提供了選擇。“惠民保”面向醫(yī)保參保人員,定位是在醫(yī)保之后提供二次保障,主要為轉(zhuǎn)移醫(yī)保內(nèi)大病大額自負費用的開銷而設。據(jù)平安證券研報數(shù)據(jù),2020年共有23省82個地區(qū)179個地市111款產(chǎn)品上線,累計超4000萬人參保,保費收入超50億元。
“從產(chǎn)品來看,由于惠民保健康告知寬松、保費低、無等待期,且允許帶病投保,可為部分年齡偏大或收入偏低、無力購買商業(yè)保險的人群提供醫(yī)保外的部分基本保障。”業(yè)內(nèi)人士指出,而存在更高保障需求的人群,則可通過商業(yè)保險提供全面保障。